西元一九六○年，地方士紳林文秀等，得雲林縣佛教會理事長玄妙法師帶領下，特敦聘已然在佛界杏壇上頗負盛名的明戒、明一二位師父，在同年六月二日晉山任住持，斯際，此已荒廢土地上，二師率得數十位清眾，不論晨昏，親手一鋤土、一佛號、一揮鏟、一彌陀、一腳印、一菩提，美化了寺林，闢建了水土保持牆、築石階層後，繼建寺務處、東寮、廚房及齋堂等工程；閱二年中，開發後山公園，闢公路並請專家測量大殿深基度，蓽路藍縷中，自西元一九六四年至一九六九年，本寺原有寺產為佃戶佔用而失信並濫用，承蒙多位居士從中斡旋，並在西元一九六九年成立了湖山寺財團法人的組織，方才將寺地收回；值此十年之中，興建了莊嚴宏偉的大雄寶殿，內供奉高達二丈六尺的巨型觀世音菩薩聖像，又增建講堂、禪堂及寮房數十間，寺貌面目一新，於西元一九七○年十一月三十日得台灣省佛教會理事長玄信、樂觀及道安等長老，陪同華僧大尊者普淨上師奉得泰國皇后之諭親自護送「泰國玉佛」乙尊相贈，致賀湖山寺落成，添一佳話。